Datenstand: 14.10.2026Keine Kaufempfehlung.
Analog Devices, Inc.
ADI
KGV: 89.2x
$406.25
▲ 530.6% in 10J
Sehr teuer vs. Ø KGV
Liegt 141% über dem fairen Kurs zum eigenen KGV-Schnitt — unabhängig vom DCF darunter.
Fairer Wert (Gewinn) $168.72
KursFairer Wert (Gewinn)37.0×Ø Gewinnwachstum 13.5%
Was sind die Cashflows von Analog Devices, Inc. wert?
Berechnet den Aktienwert direkt aus erwarteten Zahlungsströmen, Wachstum und Zinssatz – unabhängig davon, was die Aktie historisch gekostet hat.
236,58 $
DCF-Wert heute
Sehr teuer
deutlich über dem DCF-Fair-Value
Deutlich teurer als der DCF-Wert.
Kurs 406,25 $ — müsste um 42% fallen, um den DCF zu treffen.
Kurs 406,25 $ · Fair Value Ende 304,08 $ · Erw. Rendite p.a. -5.6% · Einstieg für Zielrendite 151,18 $ · Levered FCF
5-Jahres-Projektion
Fair Value (Modell)
Kurs $406.25 liegt weit über diesem Fair-Value-Verlauf — Abstand siehe Auswertung oben.
Fair Value
$236.58
Kurs
$406.25
Fair Value Ende
$304.08
Anpassen15.0% · 9.7% · 5J
Beta: 1.19Erw. Rendite p.a.: -5.6%Einstieg für Zielrendite: $151.18
Welches Wachstum ist im Kurs schon eingepreist?
Keine Über- oder Unterbewertung, sondern die FCF-Wachstumsrate, die 10 Jahre lang nötig wäre, um den heutigen Kurs zu rechtfertigen.
7,4%
eingepreistes FCF-Wachstum p.a.
Fair+
erreichbar, aber bereits eingepreist
Das Wachstum ist erreichbar, aber schon eingepreist.
Kein großes Sicherheitspolster.
Was muss Analog Devices, Inc. liefern?
Aktueller KursFair Value über KursFair Value unter Kurs
Aktueller Kurs
406 $
ADI
FCF / Aktie (TTM)
10 $
Free Cashflow
Berechneter Fair Value
406 $
+0% vs. Fair Value
Anpassen10,0% · 3,0% · 40×
Je höher, desto mehr Wachstum wird gefordert. Bei steigenden Zinsen sinkt der Fair Value automatisch.
Was das Unternehmen nach Jahr 10 noch wächst – macht überraschend viel aus.
Zu welchem P/FCF wird das Unternehmen in 10 Jahren bewertet? Das ist ehrlich gesagt die unsicherste Annahme.